Portfoliotheorie, Risikomanagement und die Bewertung von Derivaten [Paperback]

Im vorliegenden umfassend ?berarbeiteten Buch werden die Grundlagen der modernen Finanzmathematik dargestellt. Neben der wahrscheinlichkeitstheoretischen Herleitung der Bewertungstheorie von Derivaten wird ein eleganter algebraischer, ?konomisch orientierter Zugang zu Ein- und Mehr-Perioden-Modellen vor- und dem Konzept der Erwartungswertbildung bez?glich eines Martingalma?es gegen?bergestellt.

Behandelte Themen sind unter anderem Ein- und Mehr-Perioden-Modelle, Portfoliotheorie, Capital Asset Pricing Model, Value at Risk, koh?rente Risikoma?e, Expected Shortfall, Binomialbaum-Verfahren f?r europ?ische und amerikanische Standard-Optionen, Ber?cksichtigung von Dividendenzahlungen, ausgew?hlte exotische Optionen, Black-Scholes-Modell.

Zu allen Bewertungsverfahren werden Algorithmen angegeben, die leicht implementiert werden k?nnen. Viele Beispiele und Aufgaben runden das Buch ab. Der Text ist f?r Studierende der Finanz- oder Wirtschaftsmathematik konzipiert worden.

Ein-Perioden-Wertpapierm?rkte.- Portfoliotheorie.- Mehr-Perioden-Modelle.- Optionen, Futures und andere Derivate.- Value at Risk und koh?rente Risikoma?e.- Diskrete Stochastische Analysis.- Stochastische Finanzmathematik in diskreter Zeit.- Einf?hrung in die stetige Finanzmathematik.

In dem vorliegenden umfassend ?berarbeiteten Buch werden die Grundlagen der modernen Finanzmathematik dargestellt. Der Text ist f?r Studierende der Finanz- oder Wirtschaftsmathematik konzipiert worden.

Neben der ?blichen wahrscheinlichkeitstheoretischen Herleitung der Bewertungstheorie von Derivaten mit Methoden der stochastischen Analysis wird zus?tzlich ein eleganter algebraischer, ?konomisch orientierter Zugang zu Ein- und Mehr-Perioden-Modellen vorgestellt und, als verallgemeinerte Diskontierung interpretiert, dem Konzept der Erwartungswertbildung l+